Pourquoi les facteurs ESG sont-ils bons pour les affaires ?

Les facteurs ESG sont de plus en plus utilisés par les investisseurs qui souhaitent évaluer la durabilité et le profil de risque des entreprises. Les questions ESG jouent un rôle croissant dans les décisions des entreprises en matière de fusions, d’acquisitions et de désinvestissements. Sources : 14,16]

De plus en plus de personnes reconnaissent que de solides performances conformes aux critères ESG peuvent être considérées comme un indicateur de la bonne gestion d’une entreprise. Plus important encore, de plus en plus d’études montrent que les entreprises qui font un bon travail pour résoudre les problèmes informatiques dans leur activité ont tendance à faire moins bien que celles qui font un mauvais travail à cet égard. Cela pourrait indiquer qu’investir dans des entreprises dont les conditions sous-jacentes sont solides n’est pas seulement un sentiment – c’est une bonne mesure. Il est important de réduire le risque du portefeuille, mais les entreprises dont le cadre ESG est plus solide pourraient obtenir de meilleurs résultats. Sources : 10,19,2]

Les efforts ESG sont naturellement bons, mais une focalisation stratégique sur l’ESG peut également être bonne pour les affaires. Après tout, les préoccupations relatives à l’impact des ESG s’inscrivent parfaitement dans une réflexion à long terme – c’est un atout concurrentiel pour les entreprises que d’imaginer des résultats à long terme. Les directeurs financiers et autres aideront à comprendre comment les ESG contribuent à stimuler les affaires. Les problèmes liés aux ESG ne sont qu’une partie d’une image beaucoup plus large de l’entreprise et de la société dans son ensemble. [Sources : 10,20,20]

Identifier l’impact à long terme des ESG sur l’entreprise et l’entreprise dans son ensemble n’est pas aussi simple que de trouver l’impact sur une entité commerciale particulière ou même un produit ou un service particulier. [Sources : 7]

Outre de meilleures données, les investisseurs veulent également mieux comprendre comment la direction pense à l’ESG et comment elle s’intègre dans la stratégie de l’entreprise. Par exemple, les gestionnaires de fonds et les équipes d’analystes peuvent poser des questions sur l’impact environnemental d’une entreprise, le risque et la récompense qu’elle représente pour la société, et si l’entreprise est gérée par des dirigeants compétents et respectueux de la loi. En ce qui concerne la gouvernance, un investisseur peut vouloir savoir si l’entreprise applique des pratiques comptables correctes et transparentes et si les actionnaires ont la possibilité de voter sur les questions importantes. Tout comme les PDG doivent suivre l’évolution des normes et des cadres ESG, ils doivent également être conscients de ce qui entre dans une évaluation des risques ESG. Sources : 21,17,4,6]

Les principes ESG sont bons pour les entreprises, l’environnement et la société, et ces mesures électorales deviennent de plus en plus obligatoires. Outre l’investissement dans des fonds qui visent à obtenir des avantages environnementaux et sociaux, l’investissement durable est également une bonne idée financière. Sources : 5,12]

Si les investisseurs d’impact veulent mieux aligner l’allocation de leur capital sur des objectifs environnementaux et sociaux, il est crucial de savoir comment la notation ESG reflète les pratiques durables de l’entreprise. S’il est vrai que l’ESG rend les entreprises plus rentables, il existe également des cas où les entreprises rentables et en place sont dans une meilleure position financière et stratégique pour mettre en œuvre des pratiques ESG. Pour les entreprises qui sont déjà des entreprises à forte intensité de ressources où les facteurs de durabilité représentent une charge financière importante, les entreprises plus rentables bénéficient d’un modèle commercial plus durable. Si les investisseurs acceptent des retours financiers sur investissement plus faibles, alors le besoin d’une intégration de l’ESg qui tienne compte à la fois des facteurs ESD et des facteurs financiers lors de l’évaluation des entreprises. Sources : 14,11,0,18]

Les investisseurs intéressés par l’ESG veulent des informations plus nombreuses et de meilleure qualité, et il faut que les entreprises réussissent grâce à leurs pratiques ESG. Il est manifestement nécessaire de fournir des informations supplémentaires qui peuvent être utiles pour remédier aux inconvénients de la notation et de leur permettre d’y répondre en incluant de nouvelles données sur la durabilité afin de comprendre si une entreprise met en œuvre des investissements plus durables. Les entreprises peuvent contribuer à résoudre les problèmes mondiaux qui se profilent à l’horizon en créant de la valeur pour les actionnaires lorsque leurs investisseurs placent la durabilité au cœur de leur stratégie commerciale, qu’ils monétisent correctement les avantages intangibles et matériels des investissements ES g et qu’ils en rendent compte. Sources : 18,1,0]

L’ESG semble être bonne pour l’économie car elle peut minimiser les risques, promouvoir une culture forte, attirer et retenir les talents, attirer des clients engagés et exploiter de nouvelles opportunités commerciales. Sources : 5]

L’idée que les entreprises se soucient de l’environnement, recherchent des employés et font preuve de bonne gouvernance est probablement trop belle pour être vraie. Lorsqu’on interroge les entreprises sur leur capacité à répondre aux problèmes profonds de la société, elles répondent souvent qu’elles ne peuvent pas se permettre d’investir car elles doivent rapporter suffisamment de bénéfices aux actionnaires. En définitive, la sensibilisation accrue à l’ESG et à son rôle dans l’économie devrait signifier que les investissements de l’ESG continueront à gagner en pertinence. Les entreprises pourront ainsi démontrer leur objectif de différentes manières, ce qui signifie que davantage d’entreprises axées sur l’ESG à l’avenir. Sources : 22,8,9,0]

L’un des plus grands défis de l’investissement durable est l’absence de critères clairs et stricts sur ce qui fait d’une entreprise une entreprise investissable. Les investisseurs avisés préfèrent sortir des sentiers battus et considérer l’impact de leurs investissements sur l’environnement, l’économie et la société dans son ensemble. Cette démarche ne vise qu’à plaire aux investisseurs et à obtenir une note élevée, mais elle n’est pas utilisée de la même manière que l’IT G, qui sert tous les jours à intégrer les stratégies et les opérations des entreprises afin de créer des entreprises durables et résilientes. Sources : 13,15,3]

Sources:

• [0] : https://ssir.org/articles/entry/making_a_better_business_case_for_esg
• 1] : https://www.3blmedia.com/News/ESG-Good-Business-Companies-Need-Let-World-Know-Through-Their-Actions
• 2] : https://theonebrief.com/why-esg-is-even-more-important-in-a-crisis-like-covid-19/
• [3] : https://everfi.com/blog/community-engagement/what-is-esg/
• [4] : https://sustainserv.com/en/insights/esg-ratings-and-rankings-why-they-matter-and-how-to-get-started/
• [5] : https://www.aesc.org/insights/magazine/article/esg-feel-good-or-good-business
• [6] : https://www.investopedia.com/terms/e/environmental-social-and-governance-esg-criteria.asp
• [7] : https://www.investors.com/news/esg-companies-list-best-esg-stocks-environmental-social-governance-values/
• [8] : https://earlymetrics.com/esg-ratings-how-can-a-business-environmental-and-social-impact-be-measured/
• [9] : https://blogs.cfainstitute.org/investor/2019/01/14/esg-factor-investing-too-good-to-be-true/
• [10] : https://www.fool.com/investing/stock-market/types-of-stocks/esg-investing/
• [11] : https://www.unitunimelb.org/2020/10/26/esg-investing-the-good-bad-ugly/
• [12] : https://www.evidenceinvestor.com/does-esg-investing-make-financial-sense/
• [13] : https://www.cnbc.com/2020/10/14/esg-investing-meaning-is-under-the-microscope-as-the-money-rolls-in.html
• [14] : https://www.mckinsey.com/business-functions/strategy-and-corporate-finance/our-insights/why-esg-is-here-to-stay
• [15] : https://www.duurzaam-beleggen.nl/blog/doing-well-by-doing-good-esg-investing-is-booming-business/
• [16] : https://www.qtrade.ca/en/investor/education/investing-articles/new-to-investing/esg-portfolios-3.html
• [17] : https://www.theprivateoffice.com/insights/esg-criteria-outperform
• [18] : https://www.oecd-ilibrary.org/sites/e9ed300b-en/index.html?itemId=/content/component/e9ed300b-en
• [19] : https://peterlazaroff.com/what-does-it-mean-to-be-an-esg-investor/
• [20] : https://www.financialexecutives.org/FEI-Daily/March-2021/Finance-Leaders-Own-ESG-Reporting-Here%E2%80%99s-Why-That.aspx
• [21] : https://insights.diligent.com/esg/esg-risk-scores/
• [22] : https://www.bmogam.com/us-en/advisors/news-and-insights/purpose-esg-transforming-corporations-while-building-long-term-profit/